11月国内中重卡市场逆势上涨，扭转了“金九银十”不利局面。在能源结构变化的驱动下，尤其在新能源产品销量高增长的推动下，市场出现了明显的翘尾效应。但2025年市场仍不容乐观，虽然能源种类的变化成为驱动市场前进的主要动力，但在运力过剩未见缓解的情况下，市场难有净增量出现。

中重卡整体销量

从上险数据（下同）来看，11月国内中重卡终端销量6.2万台，环比大幅增长28.6%，同比增幅也高达16.3%。从多年历史数据来看，11月份销量反超“金九银十”确实非常罕见。

1-11月国内中重卡累计终端销量58万台，同比下降7.6%，比去年同期累计销量少了4.75万台，尽管今年最后两个月市场增速喜人，但今年销量数据肯定跑不赢去年，预计终端销量在64万-65万台之间，大约比去年少了2万台。

从行业运营情况来看，近两年车多货少、运价低迷、持续内卷的状态依然在延续。尽管上半年燃气车爆火，下半年新能源高涨，但整体上还是对燃油车的销量替代，甚至是加速淘汰，并未带来看得见的增量。

分能源种类销量

燃油车：11月终端销量4万台，同比增长21.7%，环比增长33.3%。在经历了燃气车、电动车轮番冲击后，燃油车权重又小幅回升至65%。1-11月累计终端销量34万台，同比下降24.6%，累计权重58.6%，同比下降13.2个百分点。在燃气车和新能源车强势替代下，今年燃油车比去年少卖了11.1万台。

燃气车：11月终端销量1.14万台，同比下降25.1%，环比增长27.8%。经历了一年多的高增长之后，燃气车在今年下半年逐渐回归平稳。1-11月累计终端销量14.6万台，同比增长15.5%。预计全年销量在16万台以内，与年初行业各方普遍乐观预测的24万-28万台的水平，低了三分之一以上。

新能源车：包含纯电、甲醇、氢燃料电池等能源种类，11月终端销量1.03万台，同比增长105%，环比增长13.5%。今年新能源销量首次站上万辆新台阶，市场权重16.6%，同比增长7.2个百分点。1-11月累计终端销量7.1万台，同比增长133%。预计全年销量接近9万台，市场权重达到14%，同比增长8.3个百分点。

进一步细分新能源种类来看，纯电动车型今年累计销量6.48万台，同比增长143%，是带动新能源销量增长的主力车型，在三种新能源种类中占比91%。氢燃料电池车型今年累计销量2885台，权重约5.5%；甲醇车型今年累计销量2529台，权重约3.5%。

2025年中重卡市场预测

2024年市场虽然小幅下降，但燃气车在经济性驱动下，在长途、中长途等细分市场越战越勇；新能源尤其是电动车，在局部地区政策驱动下高歌猛进。反观燃油车则节节败退，权重从去年的70%以上，下降至今年的60%以内。但是行业运力过剩的局面仍未缓解，预计2025年行业销量将与今年持平或者小幅下降，总量在65万台。从能源结构看，仍以燃气车、电动车替代和淘汰燃油车为主，难有增量。

以纯电动车为代表的新能源车将成为明年的亮点，预计全年销量将达到15万台以上，在行业中的占比预计达到四分之一甚至更高。尽管新能源车在很多场景下已经具备经济性优势，但毕竟行业新能源化也要考虑实际的换车周期，同时新能源车存在车价高、初期投入高、自重大的劣势，而且作为新鲜事物还缺乏广泛的接受度，所以政策驱动依然是新能源销量增长最重要的一环。目前全国多地持续加大对中重卡新能源化的政策支持，也使行业预期愈加乐观。

燃气车市场2025年并不乐观，预计全年市场需求在15万台以内，较今年总量下降1万台以上。整体销量会比今年更加平稳一些，不会出现今年上半年剧烈的“油转气”现象，市场会多一些理性。另外，在晋、陕、蒙、新、冀、豫等众多地区，尤其在煤炭、钢铁等短倒运输场景中，电动车对燃气车的替代已开始逐渐展开。

燃油车2025年依旧是被挤压的状态，预计全年需求大约32万-34万台。尽管燃油车依旧受到燃气车、电动车的替代，但作为行业的基本盘，预计明年仍能守住行业的半壁江山。无论是燃气化还是新能源化，都首先受限于车辆的具体使用场景和其他多种客观条件，燃油车至少短期之内很难被全面替代。如果放眼到车辆保有市场，以燃油车目前数百万台的体量，就算能被替代，也需要一个相当长的周期。