8月国内中重卡上险数据出炉，市场终端销量大幅回落，为期一年多的燃气车狂欢盛宴正在落下帷幕。运力过剩态势加剧，金九银十市场热点难寻，行业提前入冬。

中重卡销量大幅下降

从终端销量数据(交强险口径，下同)来看，8月国内中重卡销量为4.4万台，环比下降13%，同比下降22%，市场快速降温。今年1-8月国内中重卡累计销量42.2万台，同比下降6.5%，比去年同期低了近3万台。

进入9月，市场仍未见起色，从新增营运车辆数据来看，市场热度基本与8月接近，预计本月终端销量很难达到5万台的水平，全年累计销量降幅还将进一步扩大。受燃气车销量大幅下降影响，当前市场的低迷程度与2022年水平相当，跑赢去年市场基本已无希望。

燃气车狂欢盛宴落幕

8月燃气车终端销量为1.23万台，同比大幅下降35%，在经历了连续20个月的增长之后，8月燃气车销量进入了负增长态势；环比同样大幅下降了31%，并且已连续5个月环比下降。另外，从9月上旬新增营运车辆数据来看，预计本月燃气车销量仅约1万台左右，在8月低基数的基础上，环比降幅仍在20%以上，与去年9月份销量相比，降幅预计将超过60%。

从气价角度看，目前国内LNG液厂出厂均价大约5300元/吨，比去年同期上涨约800元/吨，折合每公斤上涨0.8元。全国终端加气价格在5.5-6.5元之间，整体上西北地区气价低、东南地区气价高。支撑燃气车经济性的油气价差缩小到1-2元，与去年同期相比缩小了大约1.5元。燃气车经济性大打折扣，尤其在东部、南部LNG价格较高的地区，以及在地炼油较为发达的地区，燃气车经济性已不明显。从全国天然气市场运行情况来看，北方地区即将开始补库、随即陆续开始供暖，LNG价格很难大幅回落。另外，今年新增的燃气车已有14万台，这些车辆每月将消耗近50万吨（约7亿立方米）的天然气，今冬车用天然气供应能否保障、价格是否稳定，还有很大的不确定性。从天然气消费结构看，居民用气优先保障，其次是工业用气，车用气供应排在最后。从历史经验来看，冬季车用LNG涨价属于常态。

从细分市场的角度来看，目前燃气车重点市场也受到了新能源产品的冲击，典型的市场如冀晋陕蒙新等区域的煤炭、钢铁短倒运输市场，纯电动重卡开始在更大的范围、以更大的批量进入市场，几大燃气车重点地区后方堡垒已开始瓦解。

在当前运力过剩运价低迷的形势下，今年燃气车市场纵然再有反弹，也很难再重现辉煌了。

新能源市场观望情绪浓重

8月新能源中重卡（含电动、甲醇、氢燃料等）终端销量约6700台，环比小幅下降3%，同比增长109%，仍保持倍增的态势，但涨幅有所收窄。今年1-8月国内新能源中重卡累计终端销量约4.3万台，同比大幅增长135%，净增量近2.5万台。8月新能源渗透率已达15.2%，同比增长近10个百分点；1-8月累计渗透率已超过10%；从渗透率来看，新能源中重卡市场已打下坚实的基础，并且具备了一定的规模效应，未来几年爆发力充足。自7月底国家发布老旧车置换补贴政策之后，行业对新能源车信心大增，但仍处于政策执行前的准备阶段，具体到地市级甚至县区级的落地执行方案仍未明确，目前市场观望情绪浓重。

金九市场旺季不旺

从9月上旬新增营运车辆数据来看，当前市场依旧延续着8月份的走势，失去燃气车的支撑，本月终端销量超过5万台的可能性不大，这将是多年来金九市场少见的低点。希望老旧车置换补贴政策尽快发力，能为今冬市场带来一丝暖意。